주식시장의 위험 방지 방법

1. 시장 위험 회피

시장 위험은 각종 요인에서 오는 것이며, 종합적으로 회피 방법을 적용해야 한다.

하나는 추세를 파악해야 한다.

주식 가격의 변동에 대한 역사적 데이터를 상세하게 분석하여 그 순환 변동의 법칙을 파악하여 수익의 지속적인 성장 능력을 이해한다.

예를 들어 소형 자동차 제조업은 사회경제가 번영할 때 회사의 이윤이 보장되고, 작은 자동차의 소비자가 크게 줄어들게 될 것이며, 이 시기에는 쉽게 그 주식을 구매할 수 없다.

둘째는 배합 주기주.

어떤 기업들은 자신의 경영 규제를 받아 1년 동안 정업정지를 하고 그 주가가 그동안 많이 하락할 경우 주가가 하락하기 위해 주가가 하락한 피해를 피하기 위해 일부의 조업과 정업과 정업이 상반된 주식 진열조합을 매입해 서로 주가가 하락할 수 있는 손실을 상쇄할 수 있다.

셋은 매매 시기를 선택하는 것이다.

주가변화의 역사 데이터를 바탕으로 표준오차를 계산하고 이는 매매시기의 일반적인 기준으로 주가가 표준 오차 하한보다 낮을 때 주식을 구입할 수 있으며, 주가가 표준 오차 상한보다 높을 때, 주식의 주식을 매각하는 것이 좋다.

4는 투자기에 주의한다.

기업의 경영 상황은 종종 일정한 주기성, 경제기후가 좋아질 때 주식시장의 거래가 활발할 때, 경제기후가 좋지 않을 때 주식시장의 거래가 시들시게 된다.

주식시장의 비수를 대량 주식 투자기로 삼지 않도록 주의해야 한다.

서방 국가에서는 주식시장의 변화가 경제기후에 대한 반영에 더욱 민감해 경제가 쇠퇴하기 6개월 전에 주가가 이미 반락하기 시작했다.

예를 들어 1991년 2월, 미국 경제가 새로운 쇠퇴기에 접어든 6개월 전, 유명한 도존스 공업지수가 이미 하락하기 시작했고, 경제가 회복되기 시작하기 전반기, 주가는 이미 회탄을 시작했다.

역사 자료 분석에 따르면 경제의 번영기가 48개월째 지속되고 있다는 것을 알 수 있다.

이에 따라 당시 경제 상황이 부활 순환에서 위치한 위치를 정확히 판단해 투자 기한을 잘 파악할 수 있다.

주식시장은 “계란을 한 바구니에 넣지 마라 ”고 말했다.

방법 중 하나는 투자자금 단위를 분산시키는 것이다.

60년대 말 일부 연구는 자금을 수개로 분산시키면 많은 회사주식에서 총투자 위험이 크게 낮아질 것이다.

이들은 임의로 뽑은 60가지 주식의 조합군 투자에 대한 벤처는 11.9%가량, 자금을 많은 회사들의 주식에 균등하게 분산한다면 총 투자수익률이 변동해 6개월 안에 20.5%에 이른다.

만약 당신의 손에 잠시 쓰지 않는 금액이 크지도 않은 현금이 있다면, 투자가 손실을 가져올 수도 있다. 더 많은 수익을 얻을 수 있는 주식을 선택하여 투자할 수도 있다. 만약 큰 손실을 겪을 수 없는 거액의 현금이라면, 당신은 분산투자를 할 수 있는 방법으로 위험을 낮출 수 있다. 불측한 풍운이 있어도'동양은 서방밝지 않다'는'전멸'에 이르지 않을 것이다.

방법의 둘째는 ‘ 업종 선택 분산 ’ 이다.

증권투자, 특히 주식투자는 다른 회사와 투자를 분산시켜야 할 뿐만 아니라, 이러한 다른 회사들도 모두 동업의 혹은 이웃 업계의 가장 좋은 것은 일부나 분야가 다른 기업이 있기 때문이다. 공동의 경제환경은 동업의 기업과 이웃업계의 기업에 동일한 영향을 미칠 수 있기 때문에, 투자를 선택하는 것은 동업이나 이웃업계의 다른 기업이라면, 분산 위험을 분산할 수 없는 목적이 있기 때문이다.

업종별, 관련이 없는 기업만이 상대익을 손상시켜 위험을 효과적으로 분산할 수 있다.

방법의 셋은 시간분산이다.

주식회사 영리만 하면 주식 소유자는 정기적으로 회사에서 발급되는 주식이자 배당금, 예를 들면 홍콩, 대만의 회사는 매년 3월 한 차례 주주총회를 열고, 주식 배당액과 일부 회사의 발전 방침과 계획은 4월 사이에 배당을 하기로 했다.

미국의 기업은 반년마다 한 번씩 증식했다.

일반적으로 이자를 앞두고 주식시장은 회사의 파자수를 얻어 주식 가격을 분명히 변동할 수 있다는 것을 알게 된다.

단기 투자는 이자를 발행하기 전에 이 주식을 대량으로 매입하고, 주식과 다른 이득을 얻은 후에 주식을 거스르는 것이 좋다. 장기투자자는 이 기간에 이 주식을 구매하기에는 적합하지 않다.

증권 투자자들은 투자에 따라 투자시간을 분산해 위험을 단계별로 분산시켜야 한다.

방법의 넷은 계절이 분산된다.

주식의 가격은 주식시장의 불황기에는 비교적 큰 차이가 있을 것이다.

주식시장의 비수기 주가가 하락해 주식 매출자의 추가 손실을 초래할 수 있다. 마찬가지로 주식시장의 성수기와 비수기 교체기에 한 번에 주식을 매입할 경우 주식 가격은 고위권으로 저위로 전향하여 구매자의 원가 손실을 초래할 것이다.

이 때문에 주식이 불황의 정도를 예측할 수 없는 상황에서 투자나 투자를 회수하는 시간이 길어야 하며 주식시장에 자본이나 자금을 투입하거나 자금을 추출하는 데 급급하지 않고 수월이나 더 장기간 매입 또는 매출 계획을 완수하여 위험도를 낮춰야 한다.

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3. 경영 위험 방지

주식 구매 직전 투자 대상을 철저히 분석해야 할 경우 한 기업이나 회사의 재무 보고서를 분석해 현재 경영 상황과 경쟁 중 위치와 이전의 이익 추세를 연구해야 한다.

수익이 지속적으로 증가하고 발전할 계획이 확실한 기업이 주식투자 대상이 될 경우 경영 상황이 좋지 않은 기업이나 회사와 일정한 투자거리를 유지하면 경영 위험을 잘 방비하는 것이 좋다.

해당 기업이나 회사의 경영 재료를 깊이 분석할 수 있다면, 표면적인 현상에 소홀하지 않고 그 허점을 파악하고 냉정하게 판단하면 경영 위험을 완전히 회피할 수 있다.

기업의 운영 자금 중 자산 성분의 비율을 최대한 파악하고, 이율이 높아질 때, 대출금이 많은 기업이나 회사에 큰 어려움을 초래하고, 재앙 및 주식 가격에 대한 이율의 승강은 적고, 자유자금이 많은 기업의 영향이 크지 않다.

따라서 이율이 높아질 때는 일반적으로 적게 사거나 차용금을 많이 받지 않는 기업주식, 이율 파동 변화가 예측하기 어려울 때, 자신들의 자금이 많은 기업의 주식을 우선적으로 구매하는 것이 기본적으로 금리 위험을 피할 수 있다.

5. 구매력 위험을 피하다

통화팽창기 내에서는 시장에서 가격 상승폭이 높은 상품을 유의하여 이 상품을 생산하는 기업에서 이득과 능력이 높은 기업을 골라야 한다.

통화팽창률이 이상할 때, 보너스를 가장 중요한 요인으로 삼아야 하며, 보험상품의 주식 (만약 황금 채굴회사, 금은기 제조사 등 주식)을 구입할 수 있다면, 통화팽창에 따른 구매력 위험을 피할 수 있다.